La Comisión Nacional del Sistema del Ahorro para el Retiro (Consar) dio a conocer la aprobación de las comisiones que cobrarán las 10 administradoras de fondos para el retiro (afores) el año que entra.

Así, Afore Azteca, Citibanamex, Inbursa, Invercap, Principal, Profuturo, Sura y XXI Banorte presentaron a la Consar una comisión de 0.57% sobre los saldos administrados.

Sólo Afore Coppel propuso una comisión de 0.566%, mientras que Afore Pensionissste presentó una de 0.53 por ciento.

“Para la autorización de las comisiones del 2024, la Junta de Gobierno aplicó de manera sólida y cuidadosa la normatividad, y llevó a cabo un análisis riguroso de las comisiones propuestas por las afores para verificar que no fueran excesivas para los intereses de los trabajadores, por lo que el nivel de comisiones para el 2024 continúa representando estabilidad para el Sistema del Ahorro para el Retiro (SAR)”, informó la Consar.

En la información se detalló que de mantenerse la comisión en 0.57% para el 2030, se estiman que 166,500 millones de pesos que se destinaban al pago de cuotas permanecerán en la cuenta de los trabajadores.

Continúan adaptándose

Durante este año, la industria de las afores se sigue adaptando a la entrada en vigor, en el 2022, de la comisión de 0.57% promedio del Sistema del Ahorro para el Retiro como parte de la reforma de la Ley del SAR del 2020.

Entre enero y octubre las afores obtuvieron 25,877 millones de pesos en ingresos por la comisión que cobran sobre el saldo de los trabajadores, esto representó un alza de 1.3% anual real, de acuerdo con información de la Consar.

Notorios, los impactos de la reforma del 2020

La Consar también informó que al cierre de octubre los activos netos administrados por las afores se ubicaron en 5.4 billones de pesos, lo que representa un crecimiento anual de 4.8% real.

Lo anterior, “como resultado del impacto de la reforma de pensiones del 2020, dado que a partir de este año comenzaron a incrementarse las aportaciones de los patrones, lo que beneficia a los trabajadores, quienes tendrán más recursos en sus cuentas individuales y, por ende, a las afores”.

Para el 2030, acotó la Consar, las administradoras de fondos habrán recaudado por concepto de aportaciones de los trabajadores cerca de 707,800 millones de pesos, cifra 96% superior a la estimada sin los beneficios de la reforma.

Esto generará que los recursos del SAR asciendan a más de 9.2 billones de pesos en 2030, lo que es una oportunidad para potenciar al Sistema de Ahorro para el Retiro, a la actividad productiva del país y a los trabajadores”.

Crecimiento en PIB

La Secretaría de Hacienda ha calculado que los recursos manejados por las afores oscilarán entre 35 y 40% del Producto Interno Bruto en el 2030.

Un préstamo educativo es un crédito económico que se solicita a una entidad financiera para cubrir en su totalidad o complementar el pago de estudios superiores o de posgrado, como un máster o un doctorado. Antes de solicitarlo, es necesario informarse de sus condiciones, tales como la tasa de interés, las cuotas, el plazo de devolución y el costo real del crédito, para realizar una mejor inversión a futuro.

El estudiante debe tener en cuenta que un préstamo educativo no es una beca, por lo que está siempre obligado a reembolsar su importe. Normalmente, estos créditos suelen tener condiciones ventajosas que le favorecen. Por ejemplo, pueden fijar un interés más bajo que los préstamos para otras finalidades o establecer plazos de devolución más amplios. Sin embargo, conviene asegurarse siempre de que se podrá cubrir el total de la deuda en el plazo establecido y fijarse en las condiciones, como las tasas de interés, las mensualidades y los plazos establecidos para evitar impagos.

Hagamos un recorrido por diferentes partes del mundo para ver en qué consisten y sus particularidades, según países. En América Latina, los gobiernos llevan años ofreciendo soluciones para facilitar la financiación de los estudios de sus ciudadanos. “Los actores públicos y privados encargados del financiamiento de la educación superior; gobiernos, Instituciones de Crédito Educativo (ICE) e Instituciones de Educación Superior (IES), ofrecen  programas de apoyo a los estudiantes y sus familias que representan una parte significativa de la matrícula”, explica un informe de la Unesco, el Banco Interamericano de Desarrollo (BID) y la Asociación Panamericana de Instituciones de Crédito Educativo (ÁPICE).

Los estudiantes tienen dos opciones para acceder a estas ayudas: “Las transferencias de fondos públicos directos a las IES, que actúan como un financiamiento indirecto a los estudiantes y los mecanismos especiales de financiamiento directo a estudiantes en forma de créditos y becas, estructurados y otorgados por actores específicos del financiamiento de la educación superior”, expone el documento. A la hora de pagar la deuda, el informe clasifica los créditos en:

Tradicionales a plazo fijo: los deudores pagan cuotas iguales a lo largo del tiempo.

Contingentes a los ingresos: las cuotas de pago varían en función de los ingresos del estudiante.

Por su parte, Ana Fanelli, investigadora del Centro de Estudios de Estado y Sociedad (CEDES-CONICET) de Argentina, divide los créditos a los que puede accederse habitualmente en dos tipos: “los que cubren total o parcialmente los costos directos de enseñanza y los que cubren total o parcialmente los costos de oportunidad”.

En los últimos tiempos, América Latina ha vivido el auge de los préstamos para estudios de entidades financieras y la búsqueda de soluciones innovadoras, por parte del sector, para conseguir adaptarse a las necesidades de cada cliente. “En los años 2000, varias instituciones que usan tecnología financiera (‘fintech’), se incorporaron en forma gradual al crédito educativo mediante la oferta de opciones que compiten, especialmente en servicio al cliente, por su agilidad, versatilidad y facilidad de acceso mediante plataformas virtuales”, expone el informe.

Requisitos para solicitar un crédito educativo

En general, las entidades financieras latinoamericanas tienen como principales condiciones para conceder un crédito educativo que el estudiante, “haya sido admitido en el programa formativo y tenga capacidad y respaldo de los pagos por parte de deudores y codeudores”, explica el informe de la Unesco, BID y ÁPICE.

La ayuda económica a través de créditos educativos, según un informe de la Facultad Latinoamericana de Ciencias Sociales (FLACSO), no ha alcanzado todavía un gran desarrollo en América Latina salvo en el caso de Chile y Colombia. En Chile, existen dos tipos de sistemas de crédito educativo: el Crédito con Aval del Estado (CAE) y el Fondo Solidario de Crédito Universitario (FSCU), según FLACSO. Para solicitar un CAE, el estudiante debe demostrar su mérito académico y la acreditación de la institución superior pública o privada en la que va a recibir la formación. La devolución del crédito se realiza tras 18 meses del egreso. Por otro lado, los estudiantes que quieran acceder al FSCU, deberán pertenecer al 80% de la población de menores ingresos del país y haber alcanzado las puntuaciones solicitadas en la Prueba de Transición Admisión Universitaria. La tasa de interés es del 2% anual y se comienza a cancelar a los dos años de haber terminado los estudios.

En Colombia, los créditos educativos para la educación superior, según la Facultad Latinoamericana de Ciencias Sociales, son administrados por el Instituto Colombiano de Crédito Educativo y Estudios Técnicos en el Exterior (ICETEX). En su oferta actual, destaca el programa Generación E que favorece el acceso a la educación de estudiantes en situación vulnerable a través de créditos condonables. Para conseguirlos, los aspirantes deberán cumplir las condiciones académicas establecidas por la IES donde estén cursando sus estudios.

Te ha pasado que a veces das dinero a tus hijos o sobrinos y, más tardas en sacarlo del bolso que ellos en gastarlo, pues qué mejor que eso poco o mucho que reciban aprendan a administrarlo, ya sea una parte dejarlo para el ahorro y otra en darse un gusto.

La idea del ahorro es importante, hoy los bancos cuentan con diferentes opciones para que desde pequeños cuenten con un guardadito que agradecerán al ser jóvenes independientes, pero para que ese esfuerzo valga la pena, deben involucrarse desde pequeños y adquirir ese hábito.

Para que tomen ese compromiso se debe fomentar con el ejemplo, si como papás tenemos ese hábito, seguramente ellos se interesarán y querrán hacerlo también. Así que todos deben involucrarse y tener la meta de ahorrar.

Lograr guardar una parte de tus ingresos no siempre es sencillo, pero si se hace por semana, quincena o mensualmente sin pretextos se convierte en un hábito que dará frutos en el futuro. Para comenzar con los pequeños, se les puede comprar una alcancía, ahí ellos pueden depositar parte de lo que reciben, no importa la cantidad, lo que es necesario es se realice siempre.

La disciplina y constancia serán indispensables para lograrlo. Además hay que enseñarles el valor de guardar un poco, y lo mucho que se puede obtener al juntarlo, como es comprar algún artículo de gran valor que se desea tener. Hoy los chicos buscan todo lo relacionado con la tecnología, así que el ahorro para adquirir cosas les será de gran ayuda.

Algunas de las sugerencias que puedes considerar para mostrar el hábito del ahorro es que primero, hay que enseñar que para conseguir dinero puede esforzarse, ya sea al mantener su habitación ordenada, recoger los juguetes que utilizó, lavar los trastes, etcétera. Esta puede ser una forma de incentivarlo.

También es importante mostrarle a no gastar todo el dinero que se le da. Es decir, puede guardar una parte la cual se irá a la alcancía y otra parte, puede ser para gastar en lo que se desea.

Y por último, como padres de familia se debe fomentar el hábito de ahorrar junto con ellos y guiarlos para que decidan qué es lo que puede ser más conveniente para gastar. Pensar en abrir una cuenta en el banco es una buena opción, para ello debes conocer lo que ofrece cada uno de ellos y elegir el más conveniente para ellos.

Las tasas de los bonos en México bajaron en su mayoría durante la más reciente subasta semanal llevada a cabo por Banco de México, un comportamiento esperado a partir del cambio del tono en las minutas de la reunión de la última decisión de política monetaria.

    Los integrantes de la Junta de Gobierno del Banco de México dijeron que un recorte a las tasas podría suceder tan pronto como en alguna de las reuniones agendadas para el primer trimestre de 2024, de acuerdo con las minutas del 9 de noviembre, en la que los cinco banqueros acordaron mantener la tasa de interés objetivo sin cambios en 11.25%.

      “Banxico tiene espacio para recortar y adelantarse a la Reserva Federal, empero, los riesgos no son menores y podríamos ver que la inflación se quede por encima del objetivo por más tiempo del estimado”, escribió Alejandra Marcos, directora de análisis y estrategia en Intercam Casa de Bolsa, en un reporte.

     De esta manera, el gobierno colocó ocho mil 500 millones de pesos en Certificados de la Tesorería o Cetes a 28 días a una tasa de 10.78%, que se ubicó 0.03 puntos porcentuales por arriba de la subasta anterior. La demanda fue de 2.55 veces el monto colocado, por debajo de la demanda previa de 3.45 veces.

     También se colocaron siete mil 500 millones de pesos en Cetes a 91 días a una tasa de 11.33%, o 0.03 puntos porcentuales menos que la subasta previa. La demanda fue de 2.56 veces el monto colocado, menor al previo de 3.65 veces.

     Para los Cetes a 182 días se demandó una tasa de 11.43% o una caída de 0.04 puntos porcentuales frente a la oferta previa de este instrumento. La demanda fue de 3.73 veces el monto colocado, por arriba del anterior de 3.39 veces.

      Los Cetes a 350 días se colocaron a una tasa de 11.32%, sin cambios frente a la subasta previa de este instrumento. La demanda fue de 3.33 veces el monto colocado.

     Para instrumentos de más largo plazo, Banco de México subastó 10 mil millones de pesos del MBono a 30 años o con vencimiento en julio de 2053, a una tasa de 9.60% y que estuvo 0.20 puntos porcentuales debajo de su emisión previa. La demanda de este instrumento fue de 2.49 veces el monto colocado.

      El gobierno también colocó udibonos a tres años o con vencimiento en diciembre de 2026 a una tasa de 5.44%, o 0.94 puntos porcentuales debajo frente a la emisión anterior y con una demanda de 2.72 veces el monto colocado.

     Por último, el gobierno colocó ocho mil millones de pesos en Bondes F con los siguientes resultados:

-- El gobierno emitió cinco mil 800 millones de pesos en Bondes F a 679 días con una sobretasa de 0.16%, sin cambios frente a la emisión previa. La demanda por este instrumento fue de 2.44 veces el monto colocado.

-- El Banco de México colocó mil 400 millones de pesos en Bondes F a mil 519 días a una tasa de 0.22%, también sin cambios frente a la emisión anterior. La demanda por este instrumento fue de 3.44 veces el monto colocado.

-- El gobierno emitió 800 millones de pesos en Bondes F a tres mil 248 días con una sobretasa de 0.28%, sin cambios frente a la emisión previa. La demanda por este instrumento fue de 2.9 veces el monto colocado.